51吃瓜今日吃瓜入口“没一51吃瓜今日吃瓜入口罚三”，1个月“光速”结案！业内人士：超出预期_ZAKER新闻
“没一51吃瓜今日吃瓜入口罚三”，1个月“光速”结案！业内人士：超出预期_ZAKER新闻
11月2日，朔尔茨临行前，在《法兰克福汇报》刊发了自述文章，阐述了此次中国之行的意义。他指出，对中国而言，这个拥有14亿人口和具备经济实力的国家，当然会在未来的世界舞台上扮演重要角色。“即使环境发生变化，中国仍然是德国和欧洲重要的经济和贸易伙伴。我们不想‘脱钩’，不想与中国‘脱钩’。”
作 者丨崔文静编 辑丨巫燕玲图 源丨图虫10 月 26 日，中金公司公告其被证监会立案调查的处罚结果——公司层面没一罚三，合计罚没 800 万元；两位保代分别罚款 150 万元。此番立案调查结果公布，距离中金公司被证监会立案调查仅仅过去 1 个月。"无论是立案调查结果出炉之快，还是处罚结果之轻，均超出预期。" 某投行资深保代告诉记者，"保荐的未上市项目存在欺诈发行，投行及保代难逃处罚。不过此番中金公司所受处罚力度相对不大，在可承受范围之内。"在另一受访人士看来，这一处罚力度既能达到以儆效尤之效，也不会给券商和涉事保代带来过大的经济压力，力度较为适中。思尔芯是新《证券法》实施以来，发行人在提交申报材料后、未获注册前，证监会查办的首例欺诈发行案件。这也使得其判罚结果深具借鉴意义。此前中金公司被罚之时，有投行人士担心可能会涉及大额罚款乃至被暂停相关业务资格。除了思尔芯案，2023 年以来备受市场关注的 IPO 欺诈发行案还有紫晶存储案和泽达易盛案，由于紫晶存储和泽达易盛均为成功上市后遭遇退市，为其提供保荐服务的投行罚款金额均在 1 亿元以上，保荐机构承受的投资者先行赔付金额更是数倍于此。 1 个月光速 " 结案 "今年 10 月 11 日，中金公司公告称，其因涉嫌思尔芯首次公开发行股票保荐业务未勤勉尽责，于 9 月 25 日被证监会立案调查。仅 1 个月后，10 月 26 日即披露公告，中金公司被没一罚三，共计罚没 800 万元。两名涉事保代分别被罚 150 万元。中金公司被立案调查之初，有投行人士担心可能会涉及业务资格暂停，业务资格一旦暂停，中金公司或面临投行客户流失。与此同时，立案调查持续时间越长，投行业务受损冲击则会越大。" 处罚结果仅没一罚三，中金公司因为思尔芯案而导致客户流失的可能性大幅降低。" 某投行资深保代告诉记者。Wind 数据显示，截至 10 月 26 日，由中金公司担任保荐机构的在途 IPO 项目共 16 个。其中汉朔科技、华电新能已审核通过；汉桑科技、湖州银行处于问询阶段；另外 12 个项目正在被中止审查。在受访人士看来，中金公司此番被罚力度与其所涉问题均与未勤勉尽责有关。" 未勤勉尽责属于过失，不存在主观故意性，因此处罚力度会相对较轻。"具体来看，中金公司未勤勉尽责之处包括五点：① 未审慎核查硬件设备生产情况；② 未审慎核查软件销售情况；③ 客户走访程序执行不到位；④ 资金流水核查程序执行不到位；⑤ 未审慎核查关联方借款利息计提事项。根据受访保代分析，上述问题具有一定行业普遍性。此类问题之所以存在，与 IPO 项目材料提报时间紧、所需尽调内容多密切相关。" 尤其是对于经销商数量庞大、分布广泛的企业，按照要求需要对经销商充分走访核实，但其所需成本很高，投行有时会挑重点走访，而某个未走访的经销商可能会存在瑕疵。此轮 IPO 严监管之前，投行招聘实习生代为走访，甚至委托第三方走访的情况时有发生，均与需要实地走访的尽调内容过多有关。" 受访保代表示。该保代同时提到，伴随 IPO 全流程严监管的加强，投行勤勉尽责意识已经明显增强，在项目尽调、合规风控等方面的严谨程度均明显提升。投行正在进一步收缩业务尺度，尽量避免项目出现问题。" 与此同时，受企业造假手段提升等多方面因素影响，没有哪个保代能够确保经手项目 100% 无瑕疵。有鉴于此，一旦企业出现财务造假等问题，监管部门审慎判别投行未能披露问题的原因所在——对于刻意包庇的严惩不贷，对于过失所致的酌情减轻处罚力度，有助于在倒逼投行及保代严格履职的同时，减少对其工作积极性的冲击力度。" 受访人士表示。处罚力度仅 " 没一罚三 "中金公司被罚所涉公司为思尔芯，其于 2021 年 8 月递交科创板招股书；次年 7 月，思尔芯撤回发行上市申请，赶上撤材料照查不误的思尔芯被继续检查，后被发现招股书造假—— 2020 年虚增营业收入 1536.72 万元，占当年度营业收入的 11.55%；虚增利润总额合计 1246.17 万元，在当年利润总额中的比例更是高达 118.48%。受此影响，思尔芯被判定为欺诈发行，今年春节处罚结果公布，其被合计罚没 1650 万元。一旦企业存在财务造假、欺诈发行，为其提供服务的券商投行也难逃处罚。由于思尔芯案是我国新《证券法》实施后，拟 IPO 企业撤否仍被判定为欺诈发行的第一案；去年下半年以来 IPO 撤否项目数量大增；今年 3 月 15 日发布的新版《现场检查规定》新增要求，检查组应当重点围绕检查对象存在的相关问题对保荐人、证券服务机构执业质量进行延伸检查。多重因素叠加之下，使得思尔芯保荐机构中金公司的处罚力度具有较大参考价值，成为行业关注焦点。从中金公司立案调查处罚结果来看，公司层面没一罚三，合计 800 万元；2 个保代各罚 150 万元。思尔芯案给券商及保代带来的处罚共计 1100 万元。与既有相关处罚案例来看，这一力度相对不大。2023 年以来备受市场关注的 IPO 欺诈发行案件，除了思尔芯案，紫晶存储案、泽达易盛案同样广为关注。与思尔芯不同的是，紫晶存储与泽达易盛均成功实现科创板 IPO，后来由于欺诈发行曝光而被迫退市。10 月 25 日，泽达易盛保荐机构东兴证券向证监会交纳的惩戒性承诺金刚刚披露，数额高达 1.05 亿元；此前，紫晶存储四家中介机构交纳的行政和解金更是高达 1.89 亿元，其中多数由保荐机构中信建投承担。由于紫晶存储、泽达易盛均曾为上市公司并已退市，其造假行为涉及投资者赔偿。为了先行赔付投资者，东兴证券等中介机构支付 2.88 亿元；中信建投等四家中介机构更是承担投资者损失 10.97 亿元。另一具备对比价值的近期案例是金通灵定增财务造假案，为金通灵 2019 年定增提供保荐服务的华西证券于今年 5 月被江苏证监局暂停保荐业务资格 6 个月。目前尚无证监会层面处罚结果披露。与此番中金公司被罚相近的，是 2021 年因奥瑞德案而受牵连的海通证券。2021 年 9 月 8 日，海通证券因在担任奥瑞德财务顾问业务持续督导工作期间未勤勉尽责，被证监会立案调查；仅仅 20 天后，立案调查结果即公布。海通证券被没一罚三，与此番中金公司层面处罚力度相同。不过，海通证券两位涉事主办人仅分别被处以 5 万元罚款，相较于此番中金公司两位保代各自 150 万元的罚款金额，力度更轻。本期编辑 金珊koa12jJid0DL9adK+CJ1DK2K393LKASDad
编辑:林莽
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世界经济在向亚洲转移，这一点，哪怕西方一些国家政府内部有左中右各派，心思根本不一样，却也都无法忽视。在朔尔茨飞往中国之前，他的“红绿灯”政府里，如贝尔伯克者先行飞往的也是亚洲。这就很能说明问题。。
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这是朔尔茨就任以来首次访华，他也是中共二十大召开后首位访华的欧洲国家领导人。此访意味着中德、中欧高层互访按下“重启键”，不仅会推动中德关系增信释疑、深化合作，还有助于继续发挥中德关系以及中欧关系在动荡国际局势中的“稳定锚”作用。
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请广大市民朋友继续理解、支持和配合各项防疫要求，自觉履行防疫责任，增强防护意识，坚持不去中高风险地区和7日内出现本土疫情的县（市、区、旗）旅行或出差，进入社区、市场商超、文娱健身等公共场所配合扫码测温、查验72小时内核酸阴性证明、规范佩戴口罩等常态化防疫措施，共同筑牢疫情防控防线。
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[#11月3日新增本土确诊704例# #11月3日新增本土无症状3167例#]11月3日0—24时，31个省（自治区、直辖市）和新疆生产建设兵团报告新增确诊病例757例。其中境外输入病例53例，含5例由无症状感染者转为确诊病例；本土病例704例（内蒙古239例，广东195例，重庆41例，福建39例，北京32例，山西30例，河南22例，新疆22例，四川15例，黑龙江11例，陕西11例，山东10例，湖南10例，甘肃8例，云南5例，江苏3例，辽宁2例，贵州2例，宁夏2例，天津1例，上海1例，浙江1例，安徽1例，青海1例），含71例由无症状感染者转为确诊病例（福建35例，广东8例，甘肃8例，山西6例，四川6例，重庆3例，北京1例，内蒙古1例，辽宁1例，云南1例，陕西1例）。无新增死亡病例。无新增疑似病例。
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朔尔茨在上海访问时曾以汉堡市长的身份到访过伍慧萍供职的同济大学，而在他后来担任财政部长期间，伍慧萍也曾经在现场听过他在柏林一次欧元主题活动上的演讲。她说：“朔尔茨是非常典型的技术专家式执政风格，演讲中英语非常流畅，在讲到欧元等经济主题时，引用的背景知识十分丰富。”
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我们也注意到，朔尔茨此次访华，成了一些势力重点狙击的对象。到底是谁不欢迎、不希望甚至反对朔尔茨访华呢？中德两国及欧洲大多普通民众是欢迎的，因为两国务实合作给他们带来实惠；工商界当然更欢迎，这一点毋庸赘言。制造话题给朔尔茨施加压力的主要是以玩弄意识形态为职业的人，或者沉浸在臆想的优越感中无法自拔的欧洲老派精英，还有华盛顿的地缘政治操盘手。
在社民党成为反对党后，朔尔茨于2011年回到汉堡，成为这座德国第二大城市的市长。执政期间，他雷厉风行地解决了之前一直困扰汉堡的住房危机，并通过发展外贸进一步促进了汉堡的经济发展。
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中方始终视欧洲为全面战略伙伴，支持欧盟战略自主，希望欧洲稳定繁荣，这个立场具有高度稳定性和连贯性。从战略高度把握两国关系大方向，以建设性态度追求最大公约数，以开放心态促进务实合作，既不自我设限，也不好高骛远，为两国关系长期稳定发展创造条件，这是习近平主席对中德关系的期待，也值得欧洲其他国家参考。应对当下的变局和乱局，促进世界的和平与发展，都需要中德、中欧更好地求同存异、携手合作。
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朔尔茨在自述文章中写道，近年来，中欧之间的“竞争因素无疑增加了”。但他补充道，应持有正确对待竞争的态度，在接受竞争的同时，“更重要的是找出符合双方利益的领域并寻求合作”。“毕竟，世界需要中国。”
在社民党成为反对党后，朔尔茨于2011年回到汉堡，成为这座德国第二大城市的市长。执政期间，他雷厉风行地解决了之前一直困扰汉堡的住房危机，并通过发展外贸进一步促进了汉堡的经济发展。
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此轮疫情发生以来，大兴区高度重视，第一时间作出部署，果断采取处置措施，全力推进场所封控、流调溯源、核酸筛查、转运隔离、环境消杀等应急处置工作，坚决阻断疫情传播风险。
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11月2日，朔尔茨临行前，在《法兰克福汇报》刊发了自述文章，阐述了此次中国之行的意义。他指出，对中国而言，这个拥有14亿人口和具备经济实力的国家，当然会在未来的世界舞台上扮演重要角色。“即使环境发生变化，中国仍然是德国和欧洲重要的经济和贸易伙伴。我们不想‘脱钩’，不想与中国‘脱钩’。”
正式踏入政坛前，从汉堡大学法律系毕业的朔尔茨做过劳动法领域的律师。1998年，他在议会选举中赢得选区直选议席，由此进入社民党的联邦议会党团，正式开始政治生涯。