实时解读-"国产x站"-周蔚文、刘元海、董辰最新观点来了！三季度调仓曝光国产x站

周蔚文、刘元海、董辰最新观点来了！三季度调仓曝光国产x站

同在7月15日，中国人民解放军海军海上编队5艘舰艇从青岛某军港启程，前往日本海。

9月下旬，一系列政策“组合拳”相继出台，持续低迷的股票市场在季末迎来了上涨。随着基金三季报的公布，主动权益基金的相关动态引发了市场的高度关注。近期，公募基金三季报陆续发布，周蔚文、刘元海、董辰等基金经理的最新调仓及后市看法也逐渐揭晓。从未来市场配置的角度来看，人工智能（AI）板块的多个细分领域成为基金经理重点关注的对象。周蔚文：增配头部电池企业、AI上游产业链和整车公司中欧基金权益投决会主席周蔚文掌舵的中欧新趋势混合（LOF）A过去半年的业绩增长11.57%，高于10.22%的业绩比较基准收益率。截至9月30日，过去一年、三年、十年，业绩位列银河证券同类基金前12%、15%、11%。作为资本市场的投资老将，周蔚文坚持基本面深度研究，在市场牛熊变化中不断迭代长期价值投资理念与方法论。其管理的中欧时代先锋股票A在过去半年的收益率为12.26%，而同期业绩比较基准为8.22%，截至9月30日，中欧时代先锋股票A的过去一年业绩位列银河证券同类排名前16%。从更长期的维度看，截至9月30日，另一只产品中欧新蓝筹混合A过去十五年的业绩位居银河证券同类排名第二。周蔚文在中欧新趋势最新三季报中表示，基金整体维持较高仓位运作，相对市场超配养殖、基础化工和科技制造业，但考虑到养殖行业的产品价格处于历史较高位置，减持了部分产品成本和产量均有不确定性的公司个股。此外，主要增加配置了三个方向：一是头部电池企业，因观察到锂电价格进入磨底震荡阶段，头部电池企业的盈利韧性持续超预期，未来两年随着行业见底回暖，公司有望获得不错的利润；二是随着AI产业继续突破技术的天花板，模型能力持续提升，以算力为代表的AI上游产业链受益明确，继续增配了相关优质公司；三是产品竞争优势突出，叠加海外市场份额预期提升的整车公司。同时，根据半年报业绩，减持了一些运营质量不及预期、环比业绩继续恶化、未来一段时间仍难有经营拐点的公司，涉及公用事业、家电、旅游和航空等行业。刘元海：关注消费电子、智能汽车、AI人形机器人等东吴基金基金经理刘元海的代表作东吴移动互联A在过去半年业绩增长了20.89%，高于7.14%的业绩比较基准收益率。根据Wind数据，今年以来，东吴移动互联A在同类产品中的业绩排名稳定在前1%。三季报显示，东吴移动互联的最新规模为46.57亿元，该基金重仓信息科技行业，重仓股包括中际旭创、新易盛、韦尔股份、沪电股份、歌尔股份等。刘元海在最新披露的三季报中表示，三季度，A股市场呈现出“V”形走势，先跌后涨。9月24日，A股市场迎来一根久违的大阳线，投资者信心有所恢复。季度内，东吴移动互联继续围绕人工智能寻找投资机会，报告期内，该基金以AI算力、AI硬件（电子半导体）以及汽车智能化三大方向配置为主，其中，AI算力和AI硬件的配置比例相对较高。刘元海认为，当前A股市场信心比较重要。央行将创设新的货币政策工具，向机构投资者提供抵押融资买股票，并且鼓励商业银行向上市公司和大股东贷款回购和增持股票，同时证监会也发布市值管理指引，这些政策的落地有望提升投资者的风险偏好，恢复信心，提升估值水平。他认为，影响市场估值水平的三大因素都有向好的趋势，当前A股市场相对底部或许已经看到，A股中长期投资机会有望存在。站在当前时间点，刘元海更关注AI应用的投资机会，一是消费电子产业链和半导体等，二是汽车智能驾驶产业链等，三是AI人形机器人，四是AI软件公司。中短期，他更关注AI硬件和AI智能驾驶的投资机会。董辰：看好制造、周期、消费等顺周期板块董辰管理的华泰柏瑞富利A过去半年业绩增长10.54%，高于7.55%的业绩比较基准收益率。三季报显示，华泰柏瑞富利的最新规模为63.06亿元，重仓股包括中金黄金、招商蛇口、保利发展、山金国际、紫金矿业等。董辰在最新披露的三季报中表示，三季度，A股强势回升。在二季度经济增速环比回落的背景下，A股三季度下行压力不断加大，市场预期不断降温。到了9月，经济政策接连出台，终于催化市场止跌反转。他表示，看好市场未来一段时间的表现。随着多个经济政策落地显效，国内经济有望温和复苏，带动企业EPS预期改善。同时美联储在美国经济下行的背景下开启降息周期，我国央行也启动降准降息等货币政策，国内的流动性环境也有望持续改善，有利于A股的估值修复。同时，值得注意的是，9月下旬的市场修复相当迅速，这样的剧烈波动并不是常态。董辰判断，后市可能将逐渐平稳，震荡上行，板块分化轮动。后续他看好制造、周期、消费等顺周期板块。责编：杨喻程校对：王锦程违法和不良信息举报电话：0755-83514034邮箱：bwb@stcn.com

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编辑:节振国

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此外，第一财经记者注意到有多个宝能系公司债权人来到现场，称要等待姚振华。。

记者注意到，7月20日，广西招生考试院发布《征集志愿常见的四大认识误区》，其中一个误区是“填报志愿时‘冲一冲’又不服从调剂，‘冲’进去了录不到所填的专业，还可以退档去同批次的下个志愿高校。”

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芳芳说2019年8月份，她留意到老郭和一个女人在一起拍摄的亲密照片。

7月24日，湖南通报了7起领导干部利用职权或影响力为亲友牟利典型案例，其中就包括了常德市委原常委、市政府原副市长涂碧波为家族企业“站台”、为亲属牟利提供帮助等问题。文中提到，涂碧波实控8家房地产公司，开发12个房地产项目。

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【环球时报驻德国特约记者青木环球时报记者赵觉珵】“欧洲的库房里堆满了中国的光伏组件。”美国石英财经网20日援引研究公司雷斯塔能源公布的研究结果显示，目前欧洲囤积的中国造太阳能组件累计价值约为70亿欧元，远超当前实际需求。过去5年，欧洲的光伏进口支出几乎翻了两番。有分析师称，缺乏能源安全感的欧洲正努力打造光伏供应链，但急切的需求令很多企业等不了那么久。